Mise à jour trimestrielle Portefeuilles l’Aviateur

Que s’est-il passé sur les marchés financiers au 3e trimestre de 2022?

Marchés boursiers et obligataires
INDICE CLÔTURE T3 CUMUL ANNUEL
Indice composé S&P/TSX 18 444,22 -2,21 % -13,09 %
Dow Jones Industrial Average 28 725,51 -6,66 % -20,95 %
Indice S&P 500 3 585,62 -5,28 % -24,77 %
Indice composé NASDAQ 10 575,62 -4,11 % -32,40 %
Rendement des obligations du GdC de 10 ans 3,17 % -0,06 % 1,74 %
Rendement des bons du Trésor américain de 10 ans 3,80 % 0,83 % 2,31 %
Cours du pétrole brut WTI $ USbaril 79,74 $ -24,78 % 5,69 %
Dollar canadien 0,7231$ US -6,91 % -8,62 %
Taux préférentiel de la Banque du Canada 5,45 %

* Résultats trimestriels terminés le 30 septembre 2022. Sources % Refinitiv

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Rendement des Portefeuilles l’Aviateur au troisième trimestre 2022?

Au troisième trimestre, tous les Portefeuilles l’Aviateur ont affiché des rendements négatifs reflétant la conjoncture générale du marché. Comme au trimestre précédent, les actions ont généralement subi des pertes plus lourdes que les actifs à revenu fixe. Même si l’ensemble des portefeuilles a reculé, bon nombre des fonds sous-jacents ont suivi de près ou dépassé leurs indices de référence respectifs, ce qui a permis d’amortir les pertes.

Remarque : Les taux de rendement pour chaque portefeuille sont indiqués après déduction des frais (taux nets). Étant donné que les frais sont appliqués au niveau du portefeuille seulement, toutes les références aux rendements des fonds sous-jacents sont avant frais (taux bruts).

Portefeuille Portefeuilles l'Aviateur Cooperators Revenu plus  risque faible

Ce portefeuille est conçu pour générer un revenu d’intérêts, préserver le capital et le faire croître modérément, tout en maintenant une faible volatilité.

Malgré une faible pondération globale au sein du portefeuille, les avoirs en actions ont exercé une forte pression à la baisse au troisième trimestre. Les titres à revenu fixe canadiens, qui représentent près de la moitié du portefeuille, ont généré des rendements positifs.

Répartition des placements

  • Titres à revenu fixe canadiens 61,35 %
  • Actions canadiennes 15,18 %
  • Titres à revenu fixe étrangers 10,85 %
  • Liquidités et autres actifs nets 5,49 %
  • Actions américaines 4,68 %
  • Actions internationales 2,45 %
Taux de rendement
Série 100
Niveau de garantie T3 Cumul annuel 1 an Depuis la création
(2 déc. 2019)
7575 -0,65 % -10,74 % -9,59 % -1,06 %
75100 -0,69 % -10,85 % -9,74 % -1,24 %
Taux de rendement
Série 500
Niveau de garantie T3 Cumul annuel 1 an 3 ans Depuis la création
(2 oct. 2017)
7575 -0,60 % -10,59 % -9,39 % -0,61 % 0,59 %
75100 -0,64 % -10,70 % -9,54 % -0,77 % 0,42 %

10 principaux placements

  • Fonds d'obligations de sociétés Cooperators
    24,98 %
  • Fonds canadien à revenu fixe Cooperators
    19,93 %
  • Fonds d'hypothèques commerciales Cooperators
    15,08 %
  • Fonds d'actions privilégiées Cooperators
    9,97 %
  • Fonds d'actions mondiales Cooperators
    7,45 %
  • Fonds mondial d’obligations Templeton Cooperators
    5,06 %
  • Fonds de revenu élevé Franklin Cooperators
    5,04 %
  • Fonds d'obligations à duration courte Bissett Cooperators
    5,03 %
  • Fonds d'actions canadiennes Bissett Cooperators
    4,97 %
  • Fonds concentré d'actions canadiennes Cooperators
    2,49 %

Les 10 principaux placements représentent 100,00 % du fonds.

Nombre total de placements 10

Portefeuille l'Aviateur Cooperators Diversifié  risque faible à modéré

Ce portefeuille est conçu pour générer un revenu d’intérêts et une croissance du capital, tout en maintenant une modeste volatilité.

Bien qu’elles aient dépassé leurs indices de référence relatifs dans la plupart des cas, les actions ont eu une incidence négative sur le rendement, à l’exception du Fonds indiciel d’actions américaines à petite capitalisation, qui a eu la plus grande incidence positive au troisième trimestre.

Répartition des placements

  • Titres à revenu fixe canadiens 29,08 %
  • Actions canadiennes 26,70 %
  • Actions américaines 18,47 %
  • Titres à revenu fixe étrangers 11,39 %
  • Actions internationales 7,99 %
  • Liquidités et autres actifs nets 6,37 %
Taux de rendement
Série 100
Niveau de garantie T3 Cumul annuel 1 an Depuis la création
(2 déc. 2019)
75-75 -0,97 % -12,60 % -10,13 % 0,63 %
75-100 -1,01 % -12,71 % -10,28 % 0,41 %
Taux de rendement
Série 500
Niveau de garantie T3 Cumul annuel 1 an 3 ans Depuis la création
(2 oct. 2017)
75-75 -0,92 % -12,46 % -9,93 % 1,40 % 1,63 %
75-100 -0,96 % -12,56 % -10,08 % 1,24 % 1,46 %

10 principaux placements

  • Fonds canadien à revenu fixe Cooperators
    17,43 %
  • Fonds d'hypothèques commerciales Cooperators
    12,56 %
  • Fonds concentré d'actions canadiennes Cooperators
    12,44 %
  • Fonds d'actions mondiales Cooperators
    12,40 %
  • Fonds d'actions privilégiées Cooperators
    9,97 %
  • Fonds indiciel d'actions américaines à petite capitalisation Cooperators
    7,58 %
  • Fonds de revenu élevé Franklin Cooperators
    7,56 %
  • Fonds d'actions canadiennes Bissett Cooperators
    7,45 %
  • Fonds Fidelity Immobilier mondial Cooperators
    5,06 %
  • Fonds mondial d'obligations Templeton Cooperators
    5,06 %

Les 10 principaux placements représentent 97,51 % du fonds.

Nombre total de placements 11

Portefeuille l'Aviateur Cooperators Croissance risque modéré

Ce portefeuille est conçu pour faire croître le capital à long terme et générer un certain revenu d’intérêts.

Les biens immobiliers et la forte pondération en actions ont eu une incidence négative sur le portefeuille au troisième trimestre. Le Fonds indiciel d’actions américaines à petite capitalisation, qui représente 10 % de la pondération du portefeuille, et le Fonds de revenu élevé Franklin ont tous deux généré un rendement positif.

Répartition des placements

  • Actions canadiennes 27,72 %
  • Actions américaines 27,22 %
  • Titres à revenu fixe étrangers 13,52 %
  • Titres à revenu fixe canadiens 13,22 %
  • Actions internationales 12,16 %
  • Liquidités et autres actifs nets 6,16 %
Taux de rendement
Série 100
Niveau de garantie T3 Cumul annuel 1 an Depuis la création
(2 déc. 2019)
7575 -1,36 % -14,00 % -10,95 % 0,80 %
75100 -1,40 % -14,11 % -11,10 % 0,56 %
Taux de rendement
Série 500
Niveau de garantie T3 Cumul annuel 1 an 3 ans Depuis la création
(2 oct. 2017)
7575 -1,30 % -13,86 % -10,76 % 1,74 % 1,64 %
75100 -1,34 % -13,97 % -10,90 % 1,59 % 1,48 %

10 principaux placements

  • Fonds d'actions mondiales Cooperators
    17,34 %
  • Fonds concentré d'actions canadiennes Cooperators
    12,93 %
  • Fonds Fidelity Immobilier mondial Cooperators
    10,12 %
  • Fonds indiciel d'actions américaines à petite capitalisation Cooperators
    10,10 %
  • Fonds de revenu élevé Franklin Cooperators
    10,07 %
  • Fonds d'actions canadiennes Bissett Cooperators
    9,92 %
  • Fonds d'hypothèques commerciales Cooperators
    8,53 %
  • Fonds d'actions privilégiées Cooperators
    7,47 %
  • Fonds mondial d'obligations Templeton Cooperators
    5,05 %
  • Fonds d'obligations de sociétés Cooperators
    4,99 %

Les 10 principaux placements représentent 96,52 % du fonds.

Nombre total de placements 11

À retenir

Les difficultés économiques auxquelles étaient confrontés les marchés pendant la première moitié de l’année ont persisté au troisième trimestre. Le mois de juillet a offert un léger répit des résultats négatifs encaissés depuis le début de l’année lorsque les marchés boursiers sont retournés en territoire positif après une saison de publication des résultats des entreprises supérieurs aux prévisions. Toutefois, à partir de la août, l’inflation, les politiques monétaires de hausse des taux d’intérêt des banques centrales et les craintes de récession ont entravé la croissance.

Dans les périodes de recul les marchés – et de vos placements –, il est important de garder le cap sur vos objectifs et d’éviter de remettre votre plan en question. Il peut être utile de revoir votre horizon de placement et votre tolérance au risque afin de vous concentrer sur vos objectifs à long terme. Et gardez ceci en tête : L’histoire nous a montré que les marchés ont tendance à rebondir rapidement après des périodes de volatilité, ce qui signifie qu’une hausse rapide et inattendue peut se produire après une période de baisse. Manquer ne seraitce que quelquesunes des meilleures journées de reprise des marchés peut nuire à vos rendements.

Si vous décidez qu’il est temps de revoir votre plan, votre représentant ou représentante de Cooperators peut vous aider. Nous disposons également de ressources pour vous aider à traverser la volatilité des marchés si vous commencez à craindre pour vos placements.

Nous vous invitons à consulter notre page Regard sur les marchés pour connaître les notions de base sur les placements et prendre connaissance des mises à jour hebdomadaires sur le rendement des marchés. Vous pouvez également vous abonner pour recevoir directement les nouvelles.

Frais d'acquisition, charges et autres frais

Les charges et autres frais réduisent le rendement de votre portefeuille. Pour en savoir plus, reportez-vous au libellé du contrat et à la notice explicative.

Les taux de rendement actuels sont disponibles sur notre page Rendement des fonds distincts. Le rendement de vos placements dépendra des cotisations et des retraits que vous effectuez. Pour en savoir plus, reportez-vous à votre contrat.

Pour toute question sur vos placements, contactez votre représentante ou représentant de Cooperators.

Les Portefeuilles l'Aviateur offrent une option de placement sûre et diversifiée

Les Portefeuilles l’AviateurMD de Cooperators, soigneusement conçus et assemblés par les gestionnaires de placements de renom d’Addenda CapitalMD et de Franklin Templeton® offrent de plus importantes occasions de diversification.

Chacun des trois différents Portefeuilles l’AviateurMD vous offre l’occasion d’investir votre épargne durement gagnée auprès de certains des plus importants clients institutionnels du Canada, notamment des caisses de retraite, des fondations, des fonds de dotation, des gouvernements et des sociétés.

Les Portefeuilles l’AviateurMD offrent une diversification régionale et une diversification du risque, notamment une exposition à des catégories d’actifs non traditionnels, comme les prêts hypothécaires commerciaux, les actions privilégiées et les obligations à rendement élevé, qui se comportent différemment des actions.



À PROPOS DE CETTE MISE À JOUR Les commentaires exprimés dans le présent rapport reposent sur les conditions actuelles du marché et les sources médiatiques accessibles au public, et peuvent changer sans préavis. Les prévisions fournies ne constituent pas une garantie de rendement futur, et comportent des risques, des incertitudes et des hypothèses. Bien que Cooperators Compagnie d’assurance-vie « Cooperators » considère ces hypothèses comme raisonnables, aucune garantie ne peut être donnée quant à leur réalisation. Le présent rapport ne donne aucune garantie de rendement futur et le lecteur est prié de ne pas s’y fier indûment. Ce document se veut une source d’information générale qui n’est valable qu’au moment de sa parution, et ne constitue ni une offre ni une sollicitation concernant la vente ou l’achat de produits de placement. Son contenu ne vise pas à fournir des conseils juridiques, fiscaux, de placement ou autres. Il convient de ne pas se fier aux informations contenues, qui ne sauraient se substituer à des conseils professionnels pertinents et spécifiques, et de lire attentivement les conditions décrites dans les documents de souscription avant de prendre une décision de placement. Cooperators rejette toute responsabilité quant aux pertes ou dommages découlant de l’utilisation des informations contenues dans le présent rapport, et ne fait aucune déclaration ni ne donne aucune garantie quant à leur exactitude, à leur actualité, à leur exhaustivité ou à leur fiabilité. Cooperators s’engage à protéger la vie privée de ses clients, ainsi que la confidentialité, l’exactitude et la sécurité des renseignements personnels recueillis, utilisés, conservés et divulgués dans le cadre de ses affaires. Consultez la page cooperators.ca/vie-privee pour en savoir plus. Cooperators, Portefeuilles l’Aviateur et Portefeuilles l’Aviateur Cooperators sont des marques déposées du Groupe Cooperators limitée, utilisées avec permission. Planifier l’avenir. Ensemble.MC est une marque de commerce du Groupe Cooperators limitée. Addenda Capital est une marque déposée d’Addenda Capital inc., utilisée avec permission. Franklin, Templeton, Franklin Bissett et Franklin Templeton® sont des marques déposées de la Société de Placements Franklin Templeton, utilisées avec permission. Les Portefeuilles l’Aviateur et les Portefeuilles l’Aviateur CooperatorsMD sont des produits de placement offerts par Cooperators Compagnie d’assurance-vie assortis de diverses caractéristiques et options, notamment des fonds distincts, des portefeuilles de fonds distincts et des options à taux garantis. Les prestations garanties sont versées au décès ou à l’échéance (réduites proportionnellement du montant de tout retrait ou transfert effectué à partir des placements des fonds distincts). Il n’y a aucune garantie en cas de rachat ou de résiliation. Sous réserve des garanties à l’échéance et au décès, toute partie de la prime ou toute autre somme affectée à un fonds distinct est investie aux risques du titulaire de contrat et sa valeur peut augmenter ou diminuer. Renseignez-vous auprès de votre représentant ou représentante pour en savoir plus. Les fonds distincts et les rentes sont souscrits et administrés par Cooperators Compagnie d’assurance-vie. Certains produits ne sont pas offerts dans toutes les provinces.

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Les rendements, la répartition des placements et les principaux titres sont indiqués en date du 30 septembre 2022. Le rendement pour les périodes de moins d’un an est exprimé selon un taux de rendement simple. Tous les autres taux de rendement sont annualisés. La réglementation sur les valeurs mobilières ne nous permet pas de faire état du rendement d’un fonds disponible depuis moins d’un an. Les rendements reflètent l’évolution de la valeur unitaire du fonds en supposant que tous les revenus de dividendes et les gains en capital nets réalisés sont conservés dans le fonds distinct au cours des périodes indiquées, d’où la valeur unitaire plus élevée du fonds. Ne sont pas considérés dans ce calcul : l’impôt sur le revenu, les frais d’acquisition, de rachat, de distribution ou tous autres frais pouvant réduire la valeur du rendement. Le rendement passé d’un fonds n’est pas nécessairement représentatif de son rendement futur.

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